После того, как год начался с резкого падения цен на акции и опасений по поводу поднятия процентных ставок, может возникнуть мысль укрыться на время в защитных фондах. Но важно помнить, что ни повышение цен на продукты, ни повышение ставок ФРС США или общая волатильность фондовых рынков не смогут сдерживать потребительские расходы людей. Сокращать свои потребительские расходы человек будет в последнюю очередь. Более того, в период пандемии и локдаунов потребительские ритейлеры только выигрывали и увеличили свои доходы. И если вы заинтересованы в том, чтобы пересидеть падение акций в защитных потребительских фондах, то вот список лучших для покупки.
Consumer Discretionary Select Sector SPDR Fund (XLY)
Вы должны начать с XLY, так как этот фонд с капиталом 20 миллиардов долларов является крупнейшим потребительским дискреционным ETF, состоящим из более чем 60 крупнейших имен в этом секторе. Там вы найдете интернет-магазин Amazon.com Inc. (AMZN), гиганта быстрого питания McDonald's Corp. (MCD), магазин товаров для дома Home Depot Inc. (HD) и бренд спортивной одежды Nike Inc. (NKE). Если вы хотите широко инвестировать в те места, куда потребители вкладывают свои с трудом заработанные деньги, этот отраслевой фонд самый очевидный и надежный путь. Вишенкой на торте является тот факт, что у него одна из самых низких комиссий – всего 0,12% или 12 долларов на каждые вложенные 10 000 долларов.
Invesco S&P 500 Equal Weight Consumer Discretionary ETF (RCD)
Однако одним из недостатков XLY является то, что он не идеально сбалансирован, например, более 20% всех активов приходится на одну только Amazon. Если вы оптимистично смотрите на акции Amazon, то тогда всё нормально, но почему бы тогда просто не купить их напрямую.
Поэтому, если вы хотите более сбалансированный ETF, то RCD как раз для вас. У него также около 60 общих активов, но ни одна позиция в настоящее время не превышает 2% или около того, и RCD регулярно балансируется. Это означает, что небольшие, малоизвестные компании, такие как производитель Rubbermaid Newell Brands Inc. (NWL) и оператор автозапчастей NAPA Genuine Parts Co. (GPC), получают такое же влияние, как и известные имена в этой сфере.
Consumer Staples Select Sector SPDR Fund (XLP)
Конечно, с учетом волатильности, которая начнется в 2022 году, и разговоров о более высоких процентных ставках и инфляции, вы можете сделать выбор ETF на основные потребительские продукты. Такие товары, как мыло, упакованные продукты питания и товары для дома, пользуются большим спросом в любых экономических условиях, и XLP – самый крупный и наиболее ликвидный фонд. Как и его двоюродный брат XLY, он большой – с активами в 15 миллиардов долларов с низкой комиссией 0,12% в год. Хотя в настоящее время в состав фонда входит чуть более 30 отдельных компаний, они являются лидерами в своем секторе и громкими брендами. Это такие компании, как: Procter & Gamble Co., PepsiCo Inc. и Coca-Cola, Philip Morris, Walmart, Colgate-Palmolive Company. Очень диверсифицирован и многопрофилен. Поэтому инвесторы могут рассчитывать на стабильные результаты от этих доминирующих брендов, даже если дела идут совсем плохо. Годовая доходность в среднем 13%, что выше процентных ставок по вкладам.
ETFMG Prime Mobile Payments ETF (IPAY)
Вот факт: рынок мобильных платежей достиг почти 1,5 триллиона долларов в 2020 году и будет расти примерно на 25% в год до 2026 года. Так почему бы не выбрать ETF фонд с компаниями, которые содействуют этой потребительской активности потребители? Это то, что предлагает IPAY с доступом к крупнейшим цифровым платежным компаниям на планете. Вы найдете такие компании, как PayPal Holdings Inc. (PYPL) и поставщик услуг онлайн-банкинга Fiserv Inc. (FISV), наряду с традиционными «безналичными» платежными системами, такими как: American Express Co. (AXP), Visa Inc. (V) и Mastercard (MA). Индексация портфеля ограничивает вес любой компании на уровне не более 8%, что делает фонд высоко сбалансированным.
Amplify Online Retail ETF (IBUY)
IBUY – это прямые инвестиции в потребительский ETF электронной коммерции и онлайн-продажи глобальных интернет-магазинов. Конечно, Amplify не такой крупный фонд, как другие, но он хорошо диверсифицирован. Всего около 80 позиций, и в настоящее время ни одна акция не составляет более 3% фонда. Это означает, что такие гиганты как Amazon не вытесняют другие компании, например, как туристический портал Expedia Group Inc. и TripAdvisor, Airbnb и Booking Holdings, или интернет-магазин товаров для домашних животных PetMed Express Inc.
SPDR S&P Homebuilders ETF (XHB)
Жилье и домовладение предполагают большие расходы. А в последние годы цены на жилье постоянно росли из-за дефицита предложения и высокого спроса. Итак, если вы инвестор, почему бы не воспользоваться этой тенденцией, купив XHB, которая фокусируется на домостроителях, выставляющих на продажу новые дома с высокой маржой и розничные крупнейшие ритейлеры инструментов для ремонта, стройматериалов и товаров для дома? SPDR S&P Homebuilders ETF с 2 миллиардами долларов в управлении является отличным фондом в составе с крупными строителями США, включая D.R. Horton Inc. (DHI) и PulteGroup Inc. (PHM), а также ритейлеров товаров для дома, включая Home Depot. Если вы хотите укрыться в защитных активах на рынке жилья, то этот ETF то, что вам нужно.
Владимир Сагалаев, финансовый аналитик группы компаний CMS