Опасаясь повышения процентных ставок, инвесторы задаются вопросом, сколько они готовы платить за акции, особенно за акции высокотехнологичных компаний.
Несмотря на стабилизацию рынка облигаций после резкого роста доходности казначейских облигаций на прошлой неделе, Уолл-стрит по-прежнему обеспокоена долгосрочными затратами по займам.
Ориентир по доходности казначейских облигаций в среду составил 1,441%. На прошлой неделе они подскочили до годовых максимумов из-за опасений, что инфляция вырастет по мере восстановления экономики после пандемии коронавируса.
Во вторник акции закрылись снижением, а S&P 500 не смог продолжить рост после лучшей торговой сессии с июня. По итогам торгов Dow Jones Industrial Average уменьшился на 0,46%. S&P 500 понизился на 0,81%, а Nasdaq Composite ушел в минус на 1,69%.
Стоимость апрельских фьючерсов на нефть WTI во вторник просела на 1,38% до $59,43 за баррель; котировки золота поднялись на 0,71% до 1735,2 за унцию. Доходность 10-летних "трежериз" уменьшилась на 2 базисных пункта до 1,42%.
ОПЕК + готова согласиться на увеличение добычи на этой неделе, поскольку она стремится снизить быстрое ралли цен на нефть.
По словам людей, знакомых с обсуждениями, в группе широко распространено мнение, что рынок может поглотить дополнительные баррели. Хотя обычные разногласия присутствуют - Саудовская Аравия проявляет осторожность, а Россия стремится открыть краны - все стороны готовы увеличить добычу, заявили они, попросив не называть их имени, поскольку информация является частной.
Это может поставить группу на путь реализации большей части увеличения производства на 1,5 миллиона баррелей в день, которое будет обсуждаться в четверг.
Соглашение об увеличении предложения ОПЕК + станет последним признаком того, что мировая экономика оправляется от ущерба, нанесенного пандемией коронавируса. Картель пережил год мучений, когда доминировало самое глубокое сокращение объемов производства за всю его историю. Но жертва окупилась: цены на нефть вернулись к докризисному уровню выше 60 долларов за баррель.
«Как перспективы мировой экономики, так и перспективы рынка нефти демонстрируют признаки постоянного улучшения», - сказал генеральный секретарь ОПЕК Мохаммад Баркиндо на открытии встречи технических экспертов группы во вторник. «Встречный ветер неопределенности, потрясший и разрушивший рынок в прошлом году, продолжает утихать».
Есть два отдельных элемента увеличения добычи, которые Организация стран-экспортеров нефти и ее союзники обсудят на этой неделе. Во-первых, продолжит ли картель в апреле увеличение коллективной добычи на 500 000 баррелей в день? Во-вторых, как Саудовская Аравия постепенно откажется от дополнительного сокращения предложения на 1 миллион баррелей в день, которое она добивалась добровольно в феврале и марте?
Мировой рынок нефти готов получить самый большой рост предложения с августа, когда ОПЕК + впервые начала процесс сокращения 9,7 млн баррелей в день, согласованного в апреле прошлого года, поскольку пандемия подавила спрос.
Аналитики секретариата предсказали во вторник, что даже если ОПЕК + увеличит добычу на 2,4 миллиона баррелей в день в период с февраля по июнь - максимальную сумму, разрешенную в рамках текущей сделки, - она все равно сможет избавиться от остатков избытка предложения 2020 года к августу.
Достижение этого было бы замечательным возвращением после одного из крупнейших кризисов в истории картеля. Прошел почти ровно год с тех пор, как разногласия между Россией и Саудовской Аравией по поводу того, как реагировать на ранние стадии пандемии, спровоцировали ценовую войну, длившуюся месяц. Группа заполонила рынок одновременно с падением спроса - катастрофическим решением, которое впервые в истории привело к падению цен на нефть ниже нуля.
Двенадцать месяцев спустя запасы топлива в промышленно развитых странах не далеки от целевых уровней, а цены на нефть близки к безубыточности для некоторых членов, что представляет «прекрасную возможность для ОПЕК + увеличить добычу», - отмечают аналитики из Australia & New Zealand Banking Group Ltd. сказано в записке.
В среду ожидаются отчеты о доходах от Dollar Tree (DLTR), Marvell Technology (MRVL), Snowflake (SNOW), Splunk (SPLK), Vroom (VRM), American Eagle Outfitters (AEO), National Beverage (FIZZ), Wendy’s (WEN) и Okta (OKTA).
Экономический календарь на среду включает отчет ADP по занятости за февраль в 16:15, сводный PMI (окончательный) за февраль в 17:45, индекс услуг ISM за февраль в 18:00, запасы нефти за неделю, закончившуюся 26 февраля, в 10:30 и «Бежевая книга» Федеральной резервной системы в 22:00.
Акции Rocket Cos. (RKT) выросли более чем на 7% на премаркете в среду, добавив к росту во вторник на 71% после повышения за счет падения процентных ставок и сильного отчета о прибыли, а также внимания со стороны розничных инвесторов.
Подобно GameStop (GME) и AMC Entertainment (AMC) до него, Rocket, родитель Quicken Loans и Rocket Mortgage, стал мишенью для форума Reddit WallStreetBets из-за его высокого краткосрочного интереса. Сообщается, что хедж-фонды сделали против нее крупные короткие ставки.
«Ракетная ипотека - почему было продано 38% этой компании?» Об этом во вторник заявил в своем твиттере Джим Крамер из TheStreet. «Это действительно солидная компания, возможно, она вам не понравится, если ставки будут расти, но она так хорошо управляется!»
На прошлой неделе Rocket сообщил о прибылях и убытках за четвертый квартал, которые превзошли ожидания аналитиков. Компания завершила год рекордного объема ипотечных кредитов и заявила, что выплатит особые дивиденды в размере 1,11 доллара на акцию.
Первоначальное публичное размещение акций Oscar Health (OSCR) было оценено в 39 долларов за акцию, что принесло нью-йоркской цифровой страховой компании 1,4 миллиарда долларов.
Целевая цена продажи 31 миллиона акций была повышена до 36–38 долларов за акцию во вторник по сравнению с предыдущей оценкой в 32–34 доллара за акцию.
IPO оценивает Oscar Health, поддерживаемую материнской компанией Google Alphabet (GOOGL) в 7,7 миллиарда долларов.
Oscar Health была основана в 2012 году генеральным директором Марио Шлоссером, Кевином Наземи и Джошуа Кушнером, младшим братом Джареда Кушнера, зятя бывшего президента Дональда Трампа.
Акции начнут торговаться в среду на Нью-Йоркской фондовой бирже под символом «OSCR».
Lyft (LYFT) сообщил, что пассажиропоток на последней неделе февраля был его лучшей неделей почти за год, и компания прогнозирует более узкий скорректированный убыток Ebitda на текущий квартал, чем прогнозировалось ранее.
Компания по совместному использованию поездок сообщила, что в феврале среднемесячное количество поездок выросло на 4% по сравнению с январем.
Lyft заявила, что теперь видит скорректированный убыток Ebitda (прибыль до вычета процентов, налогов, износа и амортизации) за первый квартал в размере 135 миллионов долларов, что меньше, чем предыдущие ожидания в размере 145-150 миллионов долларов.
Lyft связала улучшенный прогноз с «сокращением операционных расходов и маржой взносов, которая, как ожидается, будет на верхнем уровне ранее указанного диапазона».
На премаркете в среду акции выросли на 5,15% до 60 долларов.